Πώληση κόκκινων δανείων από Alpha Bank

Το τίμημα φέρεται να υπερβαίνει το 30% της λογιστικής αξίας του χαρτοφυλακίου, ύψους 2,4 δισ. ευρώ.

Με υψηλό τίμημα που υπερβαίνει το 30% της συνολικής λογιστικής αξίας του χαρτοφυλακίου ύψους 2,4 δισ. ευρώ έκλεισε –σύμφωνα με πληροφορίες– η Alpha Bank τη συναλλαγή πώλησης κόκκινων δανείων στην Κύπρο, που εξαγοράστηκε από το επενδυτικό κεφάλαιο Cerberus Capital Management. Το project Sky, όπως ονομάζεται η συναλλαγή, εντάσσεται στη στρατηγική της Alpha Bank για τη μείωση των κόκκινων δανείων και επιτρέπει στον όμιλο να εξυγιάνει περαιτέρω τον ισολογισμό του, μειώνοντας τον δείκτη μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων (NPE) κατά περίπου 5 ποσοστιαίες μονάδες, στο 13% (με στοιχεία 30ής Σεπτεμβρίου 2021 pro forma).

Το χαρτοφυλάκιο του project Sky αποτελείται από σύνθετα projects real estate με έκθεση τόσο σε δανειολήπτες retail και wholesale, από όλους τους τύπους ανοιγμάτων, όσο και από ανακτηθέντα ακίνητα ύψους 200 εκατ. ευρώ. Ετσι πέραν της μείωσης του στοκ των κόκκινων δανείων, η συναλλαγή επιτρέπει στην τράπεζα να απαλλαγεί και από το μεγαλύτερο τμήμα των ανακτηθέντων ακινήτων (REOs) στην κυπριακή αγορά.

Συγκεκριμένα, με την ολοκλήρωση του project Sky εξυγιαίνεται πλήρως το χαρτοφυλάκιο της Alpha Bank Κύπρου, καθώς η ακαθάριστη λογιστική αξία NPE και REO περιορίζεται σε λιγότερα από 80 εκατ. ευρώ, απελευθερώνοντας έτσι πόρους και επιτρέποντας στην τράπεζα, με καθαρό ισολογισμό και περιορισμένο κόστος, να επικεντρωθεί εκ νέου στις βασικές της δραστηριότητες και να επιστρέψει σε τροχιά μεγέθυνσης του δανειακού χαρτοφυλακίου της και σε υψηλά ποσοστά κερδοφορίας. Η εκτιμώμενη επίπτωση της συναλλαγής στα αποτελέσματα χρήσης ύψους 200 εκατ. ευρώ, όπως ανακοίνωσε η τράπεζα, κινείται εντός του προϋπολογισμού, ενώ η επίπτωση στον δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας (CAD) του ομίλου υπολογίζεται στις 20 μονάδες βάσης.

Παρά το γεγονός ότι, την ίδια περίοδο, στην Κύπρο υλοποιούνται ακόμη δύο συναλλαγές (Helix III και Starlight), η διαγωνιστική διαδικασία για το Sky ολοκληρώθηκε σε εξαιρετικά σύντομο χρονικό διάστημα και εξασφάλισε υψηλά επίπεδα ανταγωνισμού με τη συμμετοχή όλων των μεγάλων επενδυτών, στους οποίους προτάθηκε μια ευέλικτη δομή συναλλαγών που επέτρεπε την υποβολή προσφοράς για οποιοδήποτε από τα δύο μέρη του χαρτοφυλακίου. Η ποιότητα και το μέγεθος του Cerberus, του μεγαλύτερου επενδυτή NPL, real estate στην Ευρώπη, επιτρέπει στην Alpha Bank να οικοδομήσει στρατηγική σχέση με ένα από τα μεγαλύτερα funds παγκοσμίως, ενώ παράλληλα δημιουργεί προοπτικές περαιτέρω επενδύσεων για τη στήριξη της οικονομικής ανάπτυξης της Κύπρου. Ο όμιλος Cerberus είναι ένας από τους πλέον εξειδικευμένους επενδυτές σε ακίνητα και μη εξυπηρετούμενα δάνεια, έχοντας αποκτήσει περισσότερα από 300 μεμονωμένα χαρτοφυλάκια σε Ευρώπη, Ασία και ΗΠΑ. Ειδικά στην Ευρώπη, από το 2013 ο όμιλος ολοκλήρωσε συναλλαγές NPL και REO συνολικής ονομαστικής αξίας περίπου 72 δισ. ευρώ σε Ισπανία, Πορτογαλία, Ιρλανδία, Ηνωμένο Βασίλειο, Γερμανία και Ιταλία.

Η Cerberus εξέφρασε ενδιαφέρον να αξιοποιήσει σημαντικό αριθμό εργαζομένων της Alpha Bank Κύπρου, επιτρέποντας έτσι τη συνέχιση της απασχόλησής τους στη διαχείριση του χαρτοφυλακίου Sky. Οπως ανακοίνωσε ο όμιλος, η Alpha Bank έχει ήδη ενημερώσει την Ενωση Τραπεζικών Υπαλλήλων Κύπρου και αναμένει την έναρξη των διαβουλεύσεων, ώστε, μεταξύ της υπογραφής και της ολοκλήρωσης της συναλλαγής, να διασφαλίσει ότι τυχόν μεταγραφόμενοι υπάλληλοι θα διατηρήσουν όχι μόνο το σύνολο των δικαιωμάτων τους αλλά και τη δυνατότητα επιστροφής στην τράπεζα στο μέλλον.